中证协“特急”调研IPO保荐承销费 77家券商两年共收逾500亿

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  近期,中国证券业协会(以下简称“中证协”)向券商统计2022、2023年两个年度IPO项目保荐承销费金额情况,并在通知中加上了“特急”的要求。

  通知显示,中证协要求券商对保荐费及承销费两项费用进行拆分单独统计,并加入对发行项目的预计募集资金总额及实际募集资金总额情况进行拆分统计。

  从中证协发放的统计表来看,券商需要填写项目类型(保荐/联合保荐)、归属交易所、上市板块、保荐费、承销费、预计募集资金总额和募集资金总额等数据,填写口径为当年成功发行/上市的保荐项目。只参与承销不做保荐的,无需填写。

  “近年来,由于某些个别案例,引发了媒体和公众对于保荐承销费的关注,中证协此次调研主要目的应该是摸底。”有市场人士如是分析。

  此外有市场人士推测,按目前统计的数据纬度来看,后续监管可能改变券商投行在IPO业务中对于承销费的提成模式,调整后,券商收入来源可能回归会计师收费的模式,机构及人员通过高募资规模IPO项目获取提成实现“暴富”的机会基本没有了。

  回看过去两个年度的项目保荐承销费情况,据Wind数据,2022年及2023年,券商获得IPO保荐承销费分别为288.7亿元、215.06亿元,两年合计获得503.76亿元的保荐承销费。

  排名前十的券商分别是中信证券(75亿元)、中信建投(50亿元)、海通证券(47亿元)、中金公司(40亿元)、国泰君安(36亿元)、华泰证券(30亿元)、民生证券(26亿元)、国信证券(16亿元)、国投证券(15亿元)、国金证券(14亿元)。此外,申万宏源、招商证券、长江证券三家也都超过了10亿元。

  整体来看,过去两年里,纳入统计的77家券商中,共有13家券商投行保荐承销费超过10亿元。有31家券商2022年和2023年合计保荐承销费用不足1亿元,占到四成左右。

  募资情况方面,Choice数据显示,2022年至2023年,沪深交易所共有570只新股发行,预计募资6336.25亿元,实际募资8182.29亿元,超募(实际募集资金超过计划募资额)资金达1846.04亿元。其中,有389只新股的实际募资超过了预计募资,占比近七成。(央广资本眼)